未来5年新能源汽车用铝增速达49%

02 12月 2021

2021-12-02 12:41

轻量化和新能源有望带动汽车铝化率提升，结构上轧材用量将明显提升

（1）铝材在汽车的应用

铝合金比强度和性价比较高，为汽车轻量化首选材料。铝的密度约为钢的1/3，铝合金的比强度高于高强度钢约50%，每1千克铝可取代2千克钢材，并节约3.1加仑石油。性价比方面，铝合金价格尽管高于钢约150%，但远低于碳纤维复合材料。镁合金价格尽管和铝合金相近，但不如铝合金耐腐蚀，难以在汽车行业大规模应用，因此铝合金是现阶段最佳的轻量化材料。

铝合金在汽车可应用范围较广，轻量化浪潮下铝用量强度逐渐增加。铝合金可应用与车身、发动机、车轮等结构件和零部件，在节能环保的诉求和铝合金技术进步的背景下，铝合金在汽车的用量强度逐年提升。根据达科国际（Ducker Worldwide）公布的研究数据表明，欧洲汽车平均用铝量自1990年已经翻了三倍，由50kg增长到目前的151kg，并将在2025年增长至196kg。

目前汽车用铝合以压铸铝合金为主，轧制板材随着车身用铝的增加占比快速提升。铸造铝合金是目前大部分汽车上用量最大的铝合金种类，广泛用于车轮、发动机部件、底架、减震器支架以及空间框架等结构件，这些部件铝化率较高。相较于铸造铝合金，变形铝合金主要在车身起到轻量化作用，但因铝化率较低，在汽车上的平均应用份额还较少。达科国际的调查表明，2016年变形铝合金仅占欧洲车用铝合金的34%（轧制板材18%，挤压型材11%，锻压件5%），剩余均为铸造铝合金。仅在部分采用全铝车身的高端车型上，变形铝合金的份额远高于铸造铝合金。

汽车用铝以铸造合金为主，板材占比提升明显

新能源汽车相对于内燃机汽车，用铝强度和变形铝合金占比均更高。根据Ducker Frontier公司统计，纯电动汽车(简称“BEV”）一般比内燃机汽车额外用铝101千克，BEV省去了内燃机汽车(简称“ICE”)动力总成中汽缸体、缸盖、活塞等用铝部件，传动系统和变速器中阀体、离合器外壳，分动器、驱动轴等用铝部件，该部分单车铝用量约62千克，并且几乎全部为铸造材。而BEV的电池外壳、电力牵引系统、车身和开闭件等需要额外用铝163千克，该部分铸造材占比不到1/3，以铝型材为主。

BEV铝用量更高，且挤压件和铝板用量增多

2020年新能源客车、混动乘用车、纯电动乘用车、传统乘用车和商用车，单车用铝量分别为232.2kg、198.1kg、157.9kg、138.6kg和122.6kg。国际铝业协会（International Aluminum Associate）19年发布的《Assessment of Aluminum Usage in China’s Automobile Industry 2016-2030》，对中国汽车分车型用铝量进行了分析预测，主要分为乘用车、商用车、特种车和二/三轮车，乘用车包括内燃机乘用车、纯电动乘用车和混动乘用车，商用车包含客车（燃油客车、新能源客车）和货车、二/三轮车包含二/三轮摩托车和二/三轮电动自行车。从趋势看，新能源客车用铝量始终高于其他车型；分车型看，2020年新能源客车、混动乘用车、纯电动乘用车、内燃机乘用车和内燃机商用车单车用铝量分别为232.2kg、198.1kg、157.9kg、136.4kg和70.3kg。

2016-2025年中国各车型单车用铝量（kg）

（2）汽车产量预测

我国新能源汽车产销已连续六年位居全球第一，今年国内新能源车销量继续上涨。中汽协数据显示，2021年10月新能源汽车产销分别完成39.7万辆和38.3万辆，同比分别增长133.2%和134.9%。1月至10月产销分别完成256.6万辆和254.2万辆，同比分别增长175.3%和176.6%。总体来看，产销量自2021年以来维持同比大涨的趋势。

2022年国内新能源乘用车销量将达521万辆。其中，BEV396万辆，PHEV125万辆。2022年10万元以上的新能源乘用车销量有望达400万辆，同比增长95%，占比从2021年的66%提升至77%。

我国已明确提出，到2035年，销售的新车须全部是电动汽车，这其中包括纯电动的与混合动力的各占一半。另外，工信部也明确提出，在2025年和2035年前分别将氢燃料电池车保有量增加到10万辆和100万辆的目标。2025年我国新能源汽车产量或达748万辆，20-25年年复合增长率为40.5%。2020-2025年我国新能源汽车产能年复合增长率将达40.5%，2025年新能源汽车产量将为748万辆。

预计2025年汽车总产量将达3151万辆。假设未来五年我国汽车产量结构保持不变（乘用车占比汽车总量约80%），则2020和2025年我国汽车产量分别为2523万辆和3538万辆，对应年复合增长率为7%。

预计2025年全球汽车产量将达9792万辆，2020-2025年年复合增速为2.9%。根据Statista数据显示，20年全球中型和重型车产量为317万辆，相当于全球汽车产量的4%，假设该比例保持不变，则2021年和2025年全球汽车产量分别为8646万辆和9792万辆，对应年复合增速为3.2%。

预计2025年全球新能源汽车产量将达2000万辆，20-25年年复合增长率为45%。2020-2025年全球新能源汽车产能年复合增长率将达45%，2025年新能源汽车产量将为2000万辆。

（3）汽车用铝需求测算

预计2025年中国新能源汽车用铝需求将达176万吨，20-25年年复合增长率为50%。根据中汽协统计，2020年中国新能源汽车产量中纯电动乘用车、混动乘用车和新能源客车占比分别为72%、19%和9%。假设未来5年新能源汽车内部结构比例保持不变，结合上文产量和单车用铝量预测，我们预计2025年中国新能源汽车用铝量将达176万吨，2020-2025年年复合增长率为50%。

预计2025年中国传统汽车用铝需求将达446万吨，20-25年年均复合增长率为8.6%。假设未来5年乘用车占比保持不变，预计2025年中国汽车总用铝量将达446万吨，2020-2025年年复合增长率为8.6%。

2020-2025年中国传统汽车用铝需求（万吨）

预计2020、2025年其他国家汽车用铝需求量分别为934万吨和1262万吨，20-25年年复合增速为6%。预计20、25年其他国家新能源车产量分别为176、1252万辆，内燃机车产量分别为5102、5002万辆。其中20年欧美日韩四个地区的汽车产量占除中国以外其他地区产量的82%，该四个地区单车用铝量均明显高于我国，参考俄铝公司披露的2019年欧洲电动车、内燃机车用铝量321、172kg作为其他国家的单车铝用量假设，预计20、25年其他国家新能源车用铝需求量分别为56和402万吨，内燃机车用铝需求分别为877和860万吨，合计20、25年其他国家汽车用铝需求分别为934、1262万吨，20-25年年复合增速为6%。

2019年欧洲各乘用车单量铝用量（千克）